2020년 가을에 중국 식물 검역소에서의 제재한 호주산 원목 수입 금지는 계속해서 유지되었습니다. 호주 내의 수요가 상승하였지만 원래 중국에서의 수요가 다 채워지지는 않고 있습니다. 반대로 Wood chips은 여전히 가능합니다. 중국의 수입 금지 결과로 호주는 이미 벌목된 원목과 중국으로 수출하려고 예정하였던 원목으로 재고가 높아져 가고 있습니다. 2020년 10월부터 Australian states, Queensland, Victoria, South Australia, Tasmania 지역에서 벌목된 원목 수입을 중국은 금지하였습니다. 원목 수입 금지는 호주의 New South Wales, Western Australia 지역의 원목까지 확대되었습니다. 중국은 이런 원목 수입 금지 결정을 정당화하기 위하여 식물 검역이라는 방법을 채택하였습니다. 그러는 동안에 호주는 중국 관세청과 식물 검역소가 호주산 원목들이 해충이 없었다는 것을 인지하고 있었다는 증거를 찾으려고 시도하고 있습니다. 원목과 더불어 호주산 다른 농산물에도 중국은 제약을 받고 있습니다.

2020년 미국의 침엽수 제재목 수입은 대부분의 다른 국가들과는 다르게 전년 대비 4.5% 증가하였습니다. 2019년부터 2020년까지 중국과 일본의 침엽수 제재목 수입은 각각 11% 13% 하락하였습니다. MENA 지역의 수입 역시 감소하여 2020년 수입량은 단지 8.6 million m³ 이었고 참고적으로 2019년 수입량은 10.5 million m³이었습니다. 2019년에서 2020년까지 유럽 대부분의 국가에서의 수입량은 실질적으로 변화가 없었습니다.

북미 침엽수 제재목

겨울철 동안에도 주택 시장의 활황, 공급 제한, 낮은 재고 등으로 미국 제재목 시장은 특이하게 상승세 이었습니다. 2020년 4사분기 북미 지역에서의 제재목 생산은 전년대비 상승하였습니다. 주택 분야에서의 강한 제재목 수요때문에 2021년 초반에 공장들의 운영율이 상승하였습니다. 2021년 초반에 미국 제재목 가격은 예상치 못하게 사상 최고치를 기록하면서 미국과 캐나다에서의 대부분의 수종의 제재목 가격이 상승하였습니다. 2020년 4사분기 미국의 제재목 수입은 전체 수입의 15%를 차지하였고, 독일 스웨덴 루마니아에서의 수입이 상승하였습니다. 2020년 4사분기 캐나다와 다른 국가에서의 미국 제재목 총 수입량은 지난 13년간 최고의 분기별 수입량을 기록하였습니다.

캐나다 하반기의 제재목 수출은 상승하였지만 2020년 총 수입량은 저년대비로 4년 연속 하락하였습니다. 캐나다 제재목 2020년 총 수출량은 26 million m³로 하락하였고 참고적으로 5년전 수출량은 33 million m³이었습니다. 캐나다 제재목의 2020년 미국 수출은 2019년과 비교하여 약간 상승하였지만 그 외 다른 국가들 로의 수출량은 하락하였습니다. 특히 2020년 중국 수출은 전년대비 33% 하락하였습니다. 그나마 좋은 소식은 제재목 수출 가격이 극적으로 상승하였다는 것 입니다.

유럽 침엽수 제재목

전형적인 유럽 국가들의 침엽수 수출 경향은 인근 국가들 로의 수출이 주를 이루고, 단지 29%정도만 중동, 북아프리카, 미국, 일본으로 수출하였습니다. 하지만 2020년에는 45% 정도까지 비율이 상승하였는데 가장 큰 이유는 중국 수출이 크게 상승하였기 때문입니다. 유럽에서의 목재 수요 침체, 북&중앙 유럽에서의 원활한 원목 공급, 다른 대륙에서 자국 제재목 생산업체에 공급할 목재 자원의 부족 등이 합쳐져서 유럽의 제재목 생산업체들은 생산과 해외 수출아 증가하였습니다. 유럽에서 4대 침엽수 생산과 수출 국가는 스웨덴, 핀란드, 독일, 오스트리아 입니다. 이 4개국에서의 제재목 생산량 총합은 유럽 전체 제재목 생산량의 55%를 차지하였습니다. 그리고 4개국의 2020년 수출량 총합은 유럽 전체 제재목 수입량의 약 2/3 이었습니다.

러시아 침엽수 제재목

2020년 3사분기 러시아 제재목 수출량은 최고를 기록하였는데 중국 우즈베키스탄, 카자흐스탄, 핀란드, 영국으로의 수출이 2사분기와 비교하여 상승하였습니다. 4사분기에는 약간 부진하였지만, 2020년 전체 수출량은 최고를 기록한 2019년과 같은 수준이었습니다. 가장 많은 수출은 중국 수출으로 2020년 전체 수출량의 56%를 차지하였고, 그 다음은 CIS 국가들, 유럽, 다른 아시아 국가들, MENA 지역이었습니다. 지난 5년동안 러시아 제재목 수출의 가장 큰 변화는 전체 수출에서 아시아 수출 지분이 상재적으로 감소하였고, CIS 지역에서의 수출이 증가하였다는 것입니다.

중국 침엽수 제재목

2020년 4사분기 중국의 제재목 수입은 급격하게 하락하면서, 2020년 제재목 총 수입량은 전년대비 30% 하락하여 24 million m³이었습니다. 중국 GDP는 6% 상승하였고, 부동산 시장은 강세 이었습니다. 팬더믹으로 인한 불확실성 시대를 대비하기 위하여 중국은 2사분기와 3사분기에 제재목 재고를 높이는데 주력하였습니다. 2021년 중국의 건설과 제조 분야는 낙관적이고, 중국에 제재목을 수출하는 국가들에게는 밝은 전망을 주게 됩니다.

런던 교통 공사는 영국 런던 남부의 Southwark역 부근에 17층 하이브리드 목재 사무용 건물 건축에 대한 허가를 받았습니다. 이 건물은 영국에서 가장 환경적이고, 건강한 대규모 상업 건물로, 순제로 탄소 사무용 건물으로 설계되었습니다. 이 건물 설계는 건축가 Allford Hall Monaghan Morris이 하였고, 75m 높이이고, 40% 탄소 감축 구현을 하게 됩니다. 이 건물은 지하철 역에서 발생하는 폐열을 직접적으로 얻어서 에너지 소비를 최소화 합니다.

다음 세대 공기 열원 펌프, 태양판, 고성능 건축자재와 함께하여 운영 탄소 배출을 44% 감소하게 됩니다. 친환경 전력 구매 조약과 탄소 상쇄가 합쳐지면서, 이 건물은 준공 때 순제로 탄소배출을 획득하게 되고, 세입자들이 자신의 환경발자국을 감소시킬 수 있게 합니다. 면적 300,000 ft2인 이 건물은 2020년대 중반에 완공됩니다.

호주는 전국적인 주택 건설 계획 변화에 즉각적으로 대응하려다 보니, 호주 전역의 목재 공장들은 수요를 따라잡는데 어려움을 겪고 있습니다. 일부 지역의 공장들은 작년 수준보다 40% 많게 생산을 하고 있다고 호주 산림 생산업 연합회(Australian Forest Products Association)는 발표하였습니다. 급증하는 수요를 따라잡기가 힘든 상황이지만, 호주는 계속해서 신축되는 주택과 건물 개선에 초점을 맞추는데 노력하고 있습니다. 영연방 경기 부양책인 연방정부의 신축 주택 계획에 따르면, 신청자들은 건설 계약 서명 후 6개월이내에 작업을 시작해야만 합니다. 그래서 목재 공급 지연은 마감 지연을 의미하게 됩니다. 이 프로젝트에 도움이 되고 시간 프레임을 지키기 쉽게 하기 위하여 더 많은 목재 재고를 유지할 것을 연합회는 건설 업체들에게 요구하였습니다. 새로운 프로젝트는 또한 작업 기간으로도 어려움을 겪고 있습니다. 이로 인하여 잘못하면 프로젝트 실행으로 이윤 창출이 어려워질 가능성이 높습니다. 그러면서 연합회는 작업 기간을 6개월에서 12개월로 연장해 줄 것을 요청하였으나, 연방 정부는 아직까지 이에 대한 답변을 하지 않고 있습니다.

코로나 팬더믹으로 인한 많은 난관에도 불구하고, 목재 생산품 제조업체들은 대공황이후 볼 수 없었던 수준으로 생산하여 높은 수요에 대응하였다고 미국 목재 협의회(AWC : American Wood Council)는 보고하였습니다. 목재 생산품의 생산량은 2007년이후 가장 높았다고 연방 준비 이사회(Federal Reserve Board)는 발표하였습니다. 그러는 동안, 전국 제재목과 건축 자재 딜러 연합회(National Lumber and Building Material Dealers Association), 전국 주택 건설업자 연합회(National Association of Home)와 같은 단체들이 상승하는 제재목 가격을 조사해 달라고 압력을 가했습니다. COVID-19 팬더믹 발생 초기에는 목재 생산품 제조업체들도 다른 분야와 마찬가지로 불확실성 하에 운영하였습니다. 즉, 근로자들 부족과 하락한 수요 때문에 많은 감산이 실행되었고, 이로 인하여 많은 도매업체와 소매업체들의 재고 수준은 급감하였습니다. 하지만 대부분의 사람들이 집에 있는 시간이 많아지면서, DIY, 주택 개보수 수요가 상승하였고, 많은 식당들은 야외 시설을 만들고, 미국의 많은 주에서 주택 건설은 필수 산업으로 지정되면서 건설이 빠르게 재개되었습니다. 팬더믹 중에 단독 주택 수요가 증가하고, 주택 대출 이자율이 계속적으로 낮게 유지되면서, 새집 판매는 전년 대비 19% 상승하였습니다. 목재 산업은 빠르게 대응하고, 산업 전체의 450,00 노동자들을 보호하고, 팬더믹으로 인한 대규모 폐쇄를 방지하기 위하여 광범위한 건강과 안전 규약을 실행하였습니다. 그러면서 많은 목재 생산업체들은 팬더믹 이전 수준 혹은 그 이상을 생산하고 있고, 1주일에 7일을 작업하는 공장도 다수입니다. 추가적으로 많은 목재 생산업체들은 기존 시설을 개선하기 위한 투자와 새로운 공장을 위한 투자를 하였습니다. 이런 투자를 통하여 2021년 생산량은 증가할 것 입니다. 하지만 엔지니어링과 건설자원의 제한으로 인하여 새로운 장비설치들은 많은 경우에 긴 시간이 필요합니다. 부가적으로 생산은 환경적인 허가 검토가 필요하기 때문에, 봄 건설 계절 동안의 단기적인 생산은 제한될 것으로 생각됩니다. 공급과 운송의 제약들은 계속되고 있고, 모든 제조업체들에게 직면하는 문제가 되고, 거의 바닥난 재고를 채우는데 어려움을 주게 됩니다. 지역적인 COVID 발생과 격리로 일부 공장들은 잠정적인 감산 혹은 시프트 축소를 시행하였습니다. 더군다나 악화된 기후 상황으로 원목 공급에 제약을 받으면서 상황이 더 악화되어, 생산은 하락하였습니다.

오스트리아에서 건설 산업은 긍정적인 경향이 계속되고 있습니다. 제재목에 대한 수요는 공급을 크게 앞서면서 주문 인도가 지연되는 결과를 보여주고 있습니다. 오스트리아에 있는 대부분의 제재소들은 필요로 하는 원목 재고가 평균 이하 입니다. 현재의 공급 부족 이유는 시장 신호가 너무 늦게 형성되었고, 벌목 지역에서의 기후조건이 좋지 않았기 때문입니다. 전국적으로 벌목 정상화가 늦어지고, 너무 강한 수요가 존재하고 있습니다. 해빙 장애와 강수가 있었지만 교통과 운송에는 크게 영향을 주지 못하였습니다.    
오스트리아 남부 지역의 가격 상승이 주목하게 되는데, spruce, A / C, 2b의 가격은 Euro 90을 넘었습니다. 저품질 목재 가격도 상승하였지만, 상승폭은 고품질 목재가 더 컸습니다. 그러면서 제재소들은 품질 관리에 더욱 더 신경을 쓰게 되었습니다. Spruce에 뒤이어 pine의 판매 기회도 급격하게 증가하면서, 가격이 전년대비 상승하였습니다. 하지만 Larch의 경우 수요가 높아졌지만, 가격 수준은 계속적으로 유지하고 있습니다. 활엽수 시즌은 날씨때문에 마감에 다가 가고 있습니다. Oak의 수요는 아주 높았지만, beech는 그렇지 않았습니다. 침엽수 산업용 원목 마케팅은 양적인면에서 느슨한 편이었습니다. 주된 이유는 제재 감소로 인한 제재 부산물의 적은 공급 때문입니다. 그리고 가격은 안정적이었습니다. 에너지 목재 시장은 감소된 소비때문에 긴장되었지만, 가격은 안정적 이었습니다. 고품질의 firewood 수요는 여전히 좋았습니다. 기상자료를 검토해 보면, 20201년 예상되는 기후 패턴은 장기간 평균에 비하여 다시 더 건조하고, 따뜻할 것으로 예상됩니다. 그러면서 산림 보호 환경은 긴장감을 유지하게 되었습니다. 모든 목재 제품에 판매세는 정규 세율인 13%, 에너지 목재와 firewood 판매세도 13%, 원목은 20%가 부과 됩니다.        

최소한 현재로서는 제재목 가격이 잠정적으로 안정적으로 가는 것처럼 보이고 있습니다. 지난주 침엽수 제재목 기준 가격은 보합세 이었고, 합판 가격은 이전주의 상승세만큼 하락하였습니다. 하지만 공급은 여전히 믿을 수 없을 정도로 제한적이어서 소비자들은 원하는 품목을 구입하려면 여전히 높은 가격으로 거래를 해야만 합니다. 이런 잠정적인 안정세의 이유는 북미 대부분의 지역에서의 강한 추위 때문이라고 분석하고 있습니다. 기온이 온화한 봄철로 가면서, 미국과 캐나다에서의 건설은 지난해에 보여준 것과 같이 광란적으로 증가할 것으로 예상하고 있습니다. 지난 주 판넬 기준 가격인 Canadian Softwood Plywood Toronto 9.5 mm 가격은 전주(C$1,303 )대비 C$55, 4.4% 하락하여 C$1,250 msf 이었지만, 전월(C$989)대비 C$288, 29% 높습니다.

3월 12일로 마감한 주에 미국의 Western S-P-F구매자들은 또 다시 바쁜 한주를 보냈습니다. 주문을 망성일 여유가 없고, 조금만 지체되면 물량을 다른 구매자가 주문했습니다. 제재소들의 주문 파일은 4월까지 형성되었습니다. 캐나다 Western SPF 생산업체들의 경우 주문 파일이 4월 5일주까지 형성되었고 철송이 조금씩 개선되어 지고 있습니다. WSPF 2X4지난 주 가격은 $1.040까지 치솟았지만, 수요는 여전히 강세 이었습니다.

2021년 3월 12일로 마감한 주에 다시 한번 가격이 보합세가 되었습니다. 그래서 침엽수 제재목 기준 가격인 Western S-P-F KD 2×4 #2&Btr.는 US$1,040 mfbm을 유지하였고, 이는 전월($988)대비 $42, 4% 높았습니다. 그리고 전년(us$ 446 mfbm) 보다 $594, 133% 상승하였습니다.

추운 겨울날씨가 미국의 많은 지역에 짙게 드리워지면서, 2021년 2월 미국 주택 판매는 예상보다 많이 하락하였습니다. 그리고 주택 대출 이자율이 상승하고, 제한된 공급속에서 주택 가격이 상승하면서 반등이 약화되었습니다. 전국 중개업자 연합회 (National Association of Realtors)의 월요일 발표에 따르면, 기존 주택 판매는 6.6% 하락하여 1월 판매량은 6.22 million units(SAAR) 이었습니다. 경제학자들의 예상에 따르면 2월 주택 판매는 3.0% 감소하여 6.50 million units을 예상하고 있습니다. 주택 재판매는 전년대비 9.1% 상승하였습니다. 1월에 동북부, 남부, 중서부 주택 판매는 하락하였지만, 서부 지역은 상승하였습니다. 미국 남부의 Texas와 남부 지역의 인구 밀도가 지역에 매섭게 추운 한파가 발생하면서 지난 달 가의 모든 분야의 경제 활동이 붕괴되었습니다. 따뜻한 봄 날씨, COVID-19 백신 접종의 가속, 대량의 경기부양책으로 인하여 3월에는 급상하는 반등이 예상되고 있습니다.

2021년 1월 러시아의 원목 수출량은 1.03 million m³으로 전년대비 29.9%상승하였지만, 2020년 12월과 비교하면 49.1% 하락하였습니다. 러시아 관세청 최근 자료에 따르면, 원목 수출액은 전년 대비 33.9% 증가하였지만, 2020년 12월보다는 43.1% 감소하여 $75 million이었습니다. 러시아 제재목 수출량은 전년대비 23.8%, 전월대비 26.9% 하락하여 1million tons이었고, 수출액도 전년대비 18.6%, 전월대비 23.4% 감소하여 $264.3 million 이었습니다. 2021년 1월 러시아 합판 수출량은 전년대비 1.3% 증가하였지만, 전월대비 19% 감소하여 224.8 thousand m³이었고, 수출액은 전년대비 21.3% 상승하였지만 전월대비 13.7% 하락하여 $99.5 million이었습니다.

Wood pulp의 2021년 1월 수출량은 176.6 thousand tons으로 전년대비 9.6%, 전월대비 22%하락하였고, 수출액은 전년대비 3.8% 상승하였지만, 전월대비 22.5%하락하여 $82.5 million이었습니다. 신문용지 수출량은 전년대비 21.5% 하락하였지만, 전월대비 6.3% 상승하여 73.8 thousand tons이었고, 수출액은 전년대비 21.7%, 전월대비 0.8% 하락하여 $24.2 million이었습니다.

COVID-19인 원동력인 된 제재목 부족은 완화되지 않았고, 반대 상황으로 진행되어 더욱 더 악화되었습니다. 3월 11일주에 제재목 가격은 $1,044/mbf이었다고 Random Lengths는 발표하였습니다. 이는 사상 최고의 가격이고, 팬더믹 발생이후 188% 상승하였습니다. National Association of Home Builders의 계산에 따르면 현재 제재목 가격이 전형적인 단독 주택 신축비용의 가격을 적어도 $24,000 상승시켰습니다. 이런 가격 충격은 수요와 공급 곡선의 대표적인 사례입니다. COVID-19 제약으로 제재소들이 어려움을 겪으면서 공급이 하락하였고, 격리되어지는 미국인들이 주택 개보수와 DIY가 늘어가면서 목재 수요가 상승하였습니다. 낮은 주택 융자 이자율과 제한된 주택 재고등이 이런 상황의 또 다른 원인입니다. 주택 재고가 낮아지면서 주택 건설업자들의 신축이 늘어갔습니다. 경제위기 상황 중에도 새집 수요가 높아져서 2020년 12월 주택 신축은 14년 최고를 기록하였습니다.

주택 건설업자부터 DIY하는 사람들까지 모든 사람들의 가장 화급을 요하는 중요한 의문점은 “언제 제재목 가격이 정상화되는가?” 입니다. Fastmarkets RISI의 선임 경제학자인 Dustin Jalbert에 따르면 제재목 가격은 정상화 될 것이지만, 의문점은 언제 입니다. 만약에 백신 접종이 성공되면, 가격은 올해 말에 완화될 것으로 예상하고 있습니다. 작년 11월부터 1월까지의 COVID-19 최근 파동으로 일부 공장들은 생산이 제한되었지만, 계절에 맞지 않은 강한 수요 때문에 생산 시간과 시프트 연장 등으로 대처하고 있습니다. 백신 접종이 증가하면서 어느 수준정도의 집단 면역이 형성되어가고 있고, COVID-19 발생이 감소하면서 많은 공장들의 생산이 증가하고, 인도 지연이 사라지기 시작하게 됩니다. 그래서 다음달 공급이 증가할 것으로 예상하고 있습니다. Jalbert에 따르면 올해 공급이 증가할 것인데, 특히 남부지역에서는 새로운 생산업체들이 참여하게 됩니다. 생산 증대 예상은 2022년, 2023년에도 계속될 것으로 예상됩니다. 주택 수요 강세는 2021년말 혹은 2022년 초반까지 이어질 것으로 생각되어, 제재목 가격 완화는 건설에 의해서는 발생할 것 같지 않습니다. 하지만 백신 접종이 늘어가면서 DIY 수요는 확실히 감소할 것으로 예상됩니다. 많은 사람들이 가정에서 보낸 많은 시간을 여행 혹은 다른 작업에 소요하게 될 것으로 생각됩니다.