6월 말, 독일 북부 지역의 임업 회사들이 3분기와 하반기에 공급될 침엽수 제재목용 원목에 대한 예비 계약 협상을 마무리했습니다. 특히 서부 지역에서는 spruce 원목과 긴 원목 벌목 가격 상승이 두드러졌습니다. 6월에는 침엽수 원목 수요가 다시 증가했습니다. 예를 들어서 HMI 보고 네트워크 참여자의 60%가 spruce 원목 수요가 증가했다고 보고했습니다. Pine 원목 수요는 30% 증가했습니다. 가까운 미래에는 spruce 원목 수요가 80%, pine 원목 수요가 80% 증가할 것으로 예상합니다.

2025년 4월 캐나다 제재소들의 제재목 생산량은 3월보다 1% 감소하여 4.28 million m³이었고, 출하량도 6% 감소하여 3.96 million m3이었습니다. 4월 캐나다 제재목의 생산량과 출하량 모두 전년대비 6% 감소하였다고 캐나다 통계청 (Statistics Canada)이 발표하였습니다.

2025년 1월부터 4월까지 제재목 누적 생산량은 전년 같은 시기와 비교하여 7% 감소하여 16.16 million m³이었고, 4개월 기간에 대한 연간 비율 생산량은 48.49 million m³으로 작년 같은 시기의 48.75 million m3보다 0.5% 하락하였고, 5년 평균인 51.17 million m³보다 5% 낮았습니다.

2025년 4월 목재 제품 제조업 가동률은 76.1%로 2024년 4월 대비 5.2%포인트 감소했으며, 3월 대비 3% 포인트 낮아졌습니다.

Capacity Utilization Rates in Canada / Statistics Canada

일본 농림수산성(Ministry of Agriculture, Forestry and Fisheries of Japan.)에 따르면, 2025년 5월 Japanese cedar 제재목의 평균 도매가는 $528/m³달러로 4월 /m³에서 $3(0.5%) 하락했으며, 2024년 5월 $584/m³달러에서 $56달러(9.6%) 하락했습니다. 5월 Japanese cypress 제재목은 $664/m³에 판매되었으며, 4월 $665/m³에서 $1(0.1%) 하락했고, 2024년 5월 $715/m³에서 $51(7.1%) 하락했습니다.

Japanese cedar stud 제재목의 5월 도매 평균 가격은 4월과 비교하여 변화 없이 $576/m³이었지만 2024년 5월 가격인 $587/m³에 비하여 $11 (2.0%) 하락하였습니다. 5월 Spruce/fir stud 제재목 가격은 $611/m³으로 4월 $603/m³에 비하여 $8 (1.4%) 상승하였지만, 2024년 5월 가격인 $646/m³에 비하여 $35 (5.4%) 낮았습니다. 미국 달러로 가격을 계산하기 위해 세인트 루이스 연방 준비 은행(Federal Reserve Bank of St. Louis)의 일본 엔 대 미국 달러 현물 환율을 사용했습니다.

Metsä Group은 2025년 4월-6월의 동일 영업 이익이 약 -3,500만 유로로, 2025년 1월-3월의 1억 1,600만 유로에서 8,100만 유로로 감소할 것이라고 경고했습니다.

유럽과 중국의 펄프 시장 수요는 여전히 약세를 보이고 있으며, 이로 인해 판매량이 감소하고 펄프 부문의 마진이 압축되고 있습니다. 미국 수입 관세에 대한 불확실성으로 인해 판지 고객들이 주문을 미루게 되었고, 이로 인해 Metsä Board는 감소된 수요에 맞춰 계획보다 더 급격히 판지 생산량을 줄였습니다.

트럼프 대통령의 90일 관세 유예가 7월 9일 만료됨에 따라, 미국 제재목 연합(US Lumber Coalition)이 캐나다 제재목에 대한 공격을 재개했습니다. 다른 경제 뉴스로는 Tolko와 Meadow Lake Tribal Council가 양해 각서(MOU)에 서명했습니다. BC 건설업체들은 개발 비용 변경을 환영했습니다. 사우스 캐롤라이나주는 산림 경제 활성화를 위해 바이오매스 활용에 주력하고 있습니다. 스웨덴 VIDA는 Måns Johansson을 부의장으로 임명했습니다. 한편, 미국 농무부(USDA)는 대량 목재(mass timber) 생산 능력을 확대했습니다. 노스 캐롤라이나 연구진은 스티로폼 포장재 대체재를 개발했습니다. 신시내티는 최초의 대량 목재(mass timber) 방송 시설을 공개했습니다. 핀란드의 Spinnova는 거미줄(spiderweb) 과학을 활용하여 목재 펄프를 직물로 생산합니다.

산림 소식: FSC는 EU의 위장 환경주의(greenwashing) 방지 지침 지지; FSC Canada는 연례 보고서 발표; SFI는 G7 산불 헌장(Wildfire Charter) 지지; 캐나다의 대표적인 산불 방제 장비(waterbomber) 업그레이드; BC는 수관 부족(tree canopy) 위기; 미시간주는 나무 이동 지원 시범 실시.

산불 소식: BC주 Lytton 인근 산불 진화는 진압되었지만 북쪽으로 새로운 산불이 번지고 있습니다; Vancouver Island에서 “통제 불능” 화재가 발생하여 구조대원들이 출동했습니다.

마지막으로, EU는 구속력 있는 온실가스(GHG) 배출 목표에 국제 탄소 크레딧을 허용할 예정이다.

2025년 1월부터 5월까지 캐나다 제재목 수출량은 전년대비 9% 감소하여 12.68 million m³이었고, 수출액도 1% 감소하여 $2.89 billion이었고, 수출 평균 가격은 8% 상승하여 $228/m³이었습니다. 같은 기간 동안 캐나다 제재목의 미국 출하량은 956 thousand m3 으로 하락하여 전체 감소량의 79%를 차지하였고, 중국과 일본의 수출량도 감소하여 각각 159 thousand m³, 82 thousand m³이었습니다.

5월 한달 동안 캐나다 제재목 수출량은 4개월 연속으로 감소하여 전년대비 8% 감소하여 2.62 million m³이었습니다. 캐나다 제재목 수출량은 2월에 22%, 3월에 3%, 4월에 11% 감소하였습니다. 수출량 감소에도 불구하고 수출 가격은 매달 상승하여 5월에 $218/m³로 하락하기전 3월과 4월에 $232/m³의 최고점을 기록하였습니다. 평균 가격 상승은 주요 시장에서 눈에 띄는 상승에 기인합니다. 중국 수출 평균 가격은 38% 상승하여 $240/m³, 필리핀 수출 가격은 14% 상승하여 $389/m³, 이롭ㄴ 수출 가격도 9% 상승하여 $353/m³이었고, 캐나다 제재목의 수출 국가인 미국 수출 가격은 7% 상승하여 $215/m³이었습니다. 소규모 수출 시장 중에서는 베트남의 수출량이 69% 증가하여 두 배 이상 증가하였고, 독일과 파키스탄으로의 수출은 각각 34%, 33% 증가하였습니다. 그러나 주요 수출 대상국의 수출량 감소에 비하면 두 지역의 수출량 합계는 제한적이었습니다.

광범위한 정부 보조금 제도와 그에 따른 불공정 무역 관행으로 캐나다는 보조금을 받고 시장 가격보다 낮은 가격으로 미국에 침엽수 제재목을 판매함으로써 미국의 생산과 일자리를 지속적으로 대체하고 있습니다. 캐나다의 불공정 무역 관행으로 인해 미국 제재소의 매출과 수익이 감소하고 있으며 이는 미국 전역의 제재소 감축과 일자리 감소로 이어지고 있습니다.

Stimson Lumber Co. 회장 겸 소유주인 Andrew Miller는 캐나다의 수출용 잉여 침엽수 제재목 생산 용량은 약 8 billion board feet에 달하며 지속 불가능한 수준이고, 캐나다가 어떤 대가를 치르더라도 미국 시장 점유율 유지에 집중하는 것은 미국 침엽수 제재목 산업의 수익성과 성장에 큰 악영향을 미친다고 언급하였습니다. 미국의 주택 수요는 여전히 약세를 보이고 있으며, 제재목 수요도 마찬가지인 데도 캐나다는 미국산 제재목에 대한 수요를 더욱 억제하기 위해 무분별하게 덤핑과 보조금을 받은 제재목을 수출하고 있으며, 이는 제재소, 근로자, 그리고 지역 사회에 파괴적인 결과를 초래하고 있다고 Andrew Miller는 덧붙였습니다. 미국 제재목 생산업체들은 2016년 이후 수십억 달러를 투자하고 생산량을 9 billion board feet 늘렸으며, 누적 30 billion board feet 이상의 추가 제재목을 생산하여 미국 공급망에 공급했습니다. 그러나 주택 수요 부진 속에서 불공정하게 거래된 캐나다산 침엽수 제재목이 미국 시장으로 계속 유입되면서 미국 침엽수 제재 산업의 가동률이 하락하고 있으며, 최근 몇 년간 미국이 침엽수 제재목 자립을 향해 이룬 성과가 위태로워지고 있습니다. 불공정하게 거래된 캐나다 제재목에 대한 관세 부과에 반대하는 사람은 사실상 미국 산업계가 침엽수 제재목 자급자족을 달성하려는 노력을 방해하려는 것이라고 미국 제재목 연합(U.S. Lumber Coalition)의 Zoltan van Heyningen 사무총장은 말했습니다. 강력한 무역법 집행은 제재목의 공정한 가격을 확립하여 향후 생산량 증가를 뒷받침하는 동시에 기존 생산량이 추가로 감소하지 않도록 하는 데 매우 중요합니다. Zoltan van Heyningen은 트럼프 대통령이 캐나다에 대한 미국의 무역법을 강력히 집행하는 것을 최우선으로 여기는 것을 계속 지지하며, 미국이 침엽수 제재목에서 완전히 자립할 수 있도록 하는 목표를 달성하기 위해 추가적인 조치를 취하기를 바란다고 말하며, 미국 제재목 연합 (U.S. Lumber Coalition)은 미국 주택 건설업자 협회(National Association of Homebuilders : NAHB)가 트럼프 대통령의 미국 침엽수 제재목 자립 목표에 맞서 싸우려는 노력과 캐나다의 이익에 동조하여 불공정하게 거래되는 캐나다 제재목 수입을 촉진하려는 NAHB의 노력을 거부한다고 결론지었습니다. 미국 무역법을 시행하면 미국 주택을 짓는 데 필요한 제재목 공급을 늘리는 데 도움이 되며, 이는 새 주택의 가격에 영향을 미치지 않습니다. 이는 전국 주택 건설업자 협회(National Association of Home Builders : NAHB)와 Fastmarkets Random Lengths의 데이터에서 입증되었습니다.

미국 콘도 매매 중위 가격은 5월에 전년 대비 2.2% 하락한 $354,100를 기록하며 2012년 기록이 시작된 이래 두 번째로 큰 연간 하락폭을 기록했습니다. Redfin에 따르면 콘도 가격이 2.9% 하락한 2023년 4월만 하락폭이 더 컸습니다. 현재 콘도 매도자가 구매자보다 약 80%나 많습니다. 많은 소유주들이 HOA 수수료 인상, 보험료 급등, 그리고 예상치 못한 특별 과세 부담으로 인해 부동산을 매도하려 하기 때문입니다. 한편 많은 잠재적 구매자들도 이러한 동일한 재정적 압박에 구매를 망설이고 있습니다. 또한 많은 콘도 연합에서 FHA 대출 승인에 대한 제한을 두고 있어 거래가 지연되고 있으며, 초보 구매자들의 자금 조달이 제한되고 있습니다. 5월 콘도 매매는 전년 대비 11.9% 감소했는데, 이는 2024년 6월 이후 가장 큰 폭의 감소이며 단독 주택 매매 감소율 3.7%의 세 배 이상입니다. 전반적으로 콘도와 단독 주택 매매 모두 2020년 이래 5월 최저 수준으로 떨어졌으며, 5월 콘도 거래는 역대 두 번째로 낮은 수준을 기록했습니다. 일반적인 콘도 계약 체결까지 46일이 소요되었는데, 이는 전년 동기보다 7일 더 긴 수치입니다. 반면 단독주택은 38일이 소요되어 6일 더 걸렸습니다. 콘도 매물 수는 10년 만에 최고치를 기록하며 공급 증가를 시사했습니다. 반대로 단독주택 공급은 2019년 이후 최고치를 기록했습니다. 공급 과잉과 매물 대기 기간 연장으로 일부 매도인들은 가격 인하를 제안하거나 호가보다 낮은 가격을 받아들이고 있습니다.

플로리다주 Deltona는 분석 대상인 미국 주요 66개 대도시 중 가장 큰 폭의 가격 하락을 기록했으며, 콘도 중위 가격은 32.2% 하락했습니다. 플로리다주 Crestview가 32% 하락하며 그 뒤를 이었고, 휴스턴(-23%), 오클랜드(-20.3%), 탬파(-19%)가 그 뒤를 이었습니다. 가장 큰 폭의 가격 하락을 기록한 10개 대도시 중 7곳은 플로리다에, 2곳은 텍사스에 있습니다. 플로리다와 텍사스에서도 콘도 매매가 가장 큰 폭으로 감소했습니다. 댈러스는 33.3% 감소했고, 팜 베이(-32.8%), 피닉스(-32.7%), 포트 세인트 루시(-31.5%), 올랜도(-31%)가 그 뒤를 이었습니다. 플로리다는 매매 감소율이 가장 큰 상위 10대 대도시 중 7곳을 차지했습니다. 반면 일부 동부 시장은 회복력을 보였습니다. 뉴저지주 뉴브런즈윅이 전년 대비 14.9% 상승하며 가격 상승을 주도했고, 펜실베이니아주 몽고메리 카운티(14.1%), 피츠버그(14.1%), 샌프란시스코(8.8%), 뉴저지주 오션 시티(8.2%)가 그 뒤를 이었습니다. 매출 측면에서는 인디애나폴리스가 27.3%로 가장 높은 성장률을 기록했고, 메인주 포틀랜드(19.2%), 사우스 캐롤라이나주 찰스턴(11.5%), 몽고메리 카운티(10.8%), 오션 시티(8.4%)가 그 뒤를 이었습니다.

미국 제재목 수입의 80% 이상이 북미 국경을 통해 이루어졌으며, 침엽수 제재목의 70% 이상이 주택 건설에 사용되었습니다. 세계 각국 정부는 도널드 트럼프 미국 대통령의 4월 8일 도입되었으나 90일간 보류되었던 상호 관세를 앞두고 무역 협정을 강화하기 위해 시간과의 경쟁을 벌이고 있습니다. 이 관세는 다음 주(7월 9일) 발효될 예정입니다. Scott Bessent 재무장관은 어제 Bloomberg TV와의 인터뷰에서 선의로 협상에 임하는 국가들이 있지만, 만약 그들이 완강하게 저항하여 합의에 이르지 못한다면, 4월 2일 수준으로 다시 회귀할 수 있다는 점을 그들도 알아야 한다고 말했습니다. 제재목과 구리와 필수 광물은 이러한 관세에 포함되지 않지만(대신 국가 안보 조사를 받게 됨), 캐나다 제재목 교역자들은 이번 달 말부터 매년 미국으로 운송되는 120 billion board feet 이상의 침엽수 제재목에 대한 관세를 두 배 이상으로 인상하기로 결정하면 국경 양쪽의 기업과 지역 사회에 재앙이 될 수 있다고 우려하고 있습니다. 단독 주택과 다세대 주택 건설에 사용되는 구조용 제재목의 최대 30%가 캐나다 산입니다. 캐나다 Ontario주 북서부에 있는 작은 마을인 Marathon의 시장인 Rick Dumas는 이것은 특히 북서부와 북부 Ontario주에 엄청난 영향을 미칠 수 있지만 이 문제에 관해서는 캐나다 전체 제재목 분야에 큰 영향을 미칠 것이라고 하였습니다. 온타리오 북서부 지방 자치단체 협회(Northwestern Ontario Municipal Association : NOMA) 회장이기도 한 Dumas는 미국 상무부(US Department of Commerce)가 캐나다에서 미국으로 수입되는 모든 제재목에 대해 기존 14.5%에서 34.45%가 넘는 상계관세와 반덤핑 관세를 부과하기로 한 결정이 부정적인 영향을 미칠 수 있다고 우려하고 있습니다. 관세 발효를 며칠 앞두고 Dumas는 1700년대 후반부터 시작된 분쟁 해결을 위해 모든 정부 기관에 시급히 조치를 취할 것을 촉구했습니다. 우리는 지역 사회를 위해 로비 활동을 계속하고 북부, 특히 북서부 지역의 목소리를 내야 합니다. 그래야 정부가 이러한 관세가 계속 적용될 경우 파괴적인 영향을 미칠 것이라는 점을 분명히 이해하게 될 것이라고 그는 말했습니다. 7월 말까지 협상 타결을 위해 노력합시다. NOMA는 항상 지역 사회를 지지합니다. 우리 모두가 한 목소리로 지역 경제를 보호하기 위해 노력할 수 있기를 바랍니다. 시장은 파괴적인 관세가 기업에 미치는 낙수효과를 지적하며 그 영향이 제재소와 임업에만 국한되지 않는다고 말했습니다. 관세가 제재소와 제재소 같은 단일 산업 도시에 영향을 미치면 경제에 치명적인 타격을 입힌다고 그는 말했습니다. 이러한 영향은 서서히 퍼져 나갑니다. 어느새 상점들이 문을 닫고, 서비스 부문 일자리가 줄어들고, 모든 분야에서 일자리가 줄어드는 것을 보게 됩니다. 그 지역 전체의 경제가 붕괴되기 시작합니다. 움직이는 표적을 다루는 건 정말 어렵다고 Dumas는 말했다. 앞으로 30일 동안 진전이 있기를 희망하고, 양국 정부 간의 합의는 7월 말까지 이 문제를 해결하고, 캐나다와 미국 기업 모두 막대한 관세와 잠재적인 일자리 감소 없이 사업을 계속할 수 있도록 합의를 도출하는 것이었습니다. 수십 년 동안 철도 차량과 원목 트럭이 잇따라 캐나다 목재를 국경 너머로 운송해 왔습니다.

2025년 3월에 Wood Central은 Global Wood Trends 보고서를 통해 미국 산림청(US Forest Service)이 자원 부족과 트럼프 대통령의 국내 제재목 생산을 위한 산림 자유화 정책과 캐나다와 유럽산 목재에 대한 의존도 감소를 실현할 준비가 부족하다고 주장했습니다. 보고서는 연방 정부의 목재 벌채를 장려하는 행정명령에도 불구하고, 환경 단체 들과의 법적 공방으로 인해 계획된 벌목 사업이 지연되거나 차단될 가능성이 높다고 밝혔습니다. 목재 산업은 벌목 작업자, 트럭 운전사, 도로 건설업자, 제재소 노동자 부족등 심각한 인력 부족에 직면해 있습니다. 5월 Fastmarkets 보고서는 미국이 캐나다산 합판, OSB, 그리고 침엽수 제재목의 부족분을 메우기 위해 연방 목재 수확량을 450% 늘려야 한다고 주장했습니다. 캐나다산 합판, OSB, 그리고 침엽수 제재목은 단독주택과 다세대 주택에 사용되는 막대한 양의 목재로 공급됩니다. 이론적으로 미국 연방 토지는 캐나다산 침엽수 제재목 수입량을 상쇄할 만큼 충분한 목재 공급량을 보유하고 있다고 그는 말했습니다. 그러나 연방 목재 수확량을 (최소) 450% 늘리는 것은 제재목 생산 능력과 관련된 문제 외에도 여러 가지 역풍이 정부의 목재 생산량 증대 능력을 제한할 수 있기 때문에 어려운 과제가 될 수 있습니다.

2025년 봄 건설 시즌은 상당히 부진하여 북미 제재목 산업의 통상적인 여름 침체 국면에 접어들었습니다. 수요가 기껏해도 활기를 잃은 가운데 제재소의 지속적인 감산만이 대부분의 가격을 전반적으로 보합세로 유지하는 데 기여했습니다. 고객들은 최상의 가격을 찾기 위해 생산자와 2차 공급업체를 오갔습니다. 생산량을 줄인 제재소들은 2주가 지난 후에 주문 파일을 확보할 수 있었습니다. 따라서 카운트 제안을 크게 받아들이지 않았고 가격도 전반적으로 강세를 유지했습니다. 재판매업체들은 목재를 창고에서 옮기는 것만으로도 협상에 더 적극적이었습니다. 반면 구매자들은 재고를 비축하지 않고 적기 구매하는 오랜 습관을 고수했습니다. 2025년 6월 27일로 마감한 주의 침엽수 제재목 기준 가격인 Western Spruce-Pine-Fir 2×4 #2&Btr KD (RL)의 가격은 $480 mfbm으로 전주 가격인 $475보다 $5, 1% 상승하였고, 한달전 가격인 $446과 비교하여 $34, 8% 높았습니다. 작년 같은 시기의 가격인 $356 mfbm와 비교하면 $124, 35% 상승하였고, 2년전 같은 시기의 가격인 $406보다 $74, 18% 높았습니다.

2025년 6월 주요 제재목 가격과 시장 상황 요약

• 봄철 건축 시즌이 부진한 데 이어 6월이 되어서도 미온적인 수요가 나타났습니다.
• Western S-P-F 매수는 지속적으로 신중했지만, 캐나다와 미국에서는 공급이 중간 수준이었습니다.
• Eastern S-P-F에 대한 수요는 계절적 기준보다 낮은 수준을 유지했지만 가격 상승과 공급 제한으로 인해 매출이 증가했습니다.
• 7월 말에 계획된 2주간의 여름 휴업 기간 동안 동부 제재소의 주문 파일 연장
• 미국 남동부 지역의 극심한 더위로 인해 건설 활동이 영향을 받았고, 남서부 지역의 폭풍우로 인해 Southern Yellow Pine 사업자들의 임업 작업이 중단되었습니다.
• Douglas fir 공장이 가격을 확고히 유지했으며, 대규모 카운트 제안에 수용적이지 않았다는 점을 동부 재고 도매업체들은 지적했습니다.

2025년 6월 27일로 마감한 주의 Madison’s Lumber Prices Index는 $502 mfbm. 으로 전주의 $499보다 $3, 1% 상승하였고, 전월 가격인 $484보다 $18, 4% 높았습니다.

5월 미국 단독주택 건설은 4월과 비교했을 때 다시 거의 변동이 없었으며, 계절적으로 조정된 연간 비율로 924,000이었고, 2024년 5월의 997,000과 비교했을 때 7% 감소했습니다. 2025년 5월 현재 미국에서 건설 중인 신규 단독주택 재고는 연간 비율로 623,000으로 전년 대비 8% 감소했습니다. 최근 하락세를 반전시킨 5월 주택 완공은 계절 조정 연간 비율 기준으로 1,526,000로, 4월 1,448,000와 비교하여 5% 증가했고, 2024년 5월 1,561,000에 비하여 2% 감소했습니다. 5월 단독주택 완공은 4월 950,000에 비하여 8% 증가한 1,027,000이었습니다.