2023년 1월에서 9월까지 캐나다 제재목 수출액이 거의 절반인 46% 하락하여 US$4.94 billion으로, 제재목 산업은 심각한 차질에 직면하였습니다. 이런 수출액 하락의 중요 원인은 지난 2021년과 2022년의 2년 연속의 가격 급상이후 Covid 이전 수준으로 회귀하는 제재목 가격의 정상화 때문 입니다. 2023년 1월부터 9월까지 제재목 평균 가격은 41% 하락하여 US$206/m³ 이었습니다.

같은 기간동안 캐나다 제재목 수출량은 전년대비 8.8% 하락하여 23.96 million m³ 이었습니다. 캐나다 제재목의 최대 수출국은 미국으로 전체의 89% 이었고, 2위는 중국으로 4.9% 이었습니다. 그 다음은 2.7%의 일본과 1.0%의 대만 이었습니다.

구체적으로 캐나다 제재목의 미국 수출량은 전년대비 9.2% 하락하여 21.33 million m³ 이었지만, 중국 수출량은 전년대비 27% 상승하여 1.17 million m³ 이었습니다. 이와는 반대로 일본 수출량은 29% 감소하여 641 thousand m³ 이었습니다.

2023년 1월에서 9월까지 미국 원목 수출량은 전년대비 16% 하락하여 4.95 million m³ 이었고, 수출액도 실질적으로 22% 감소하여 $1.17 billion이었습니다. 미국 원목 수출 평균 가격은 6.8% 하락하여 $237/m³ 이었습니다. 미국 원목의 최대 수입 국가는 중국이 유지하고 있는데, 전체 수출의 35%를 차지하고 있습니다. 그 다음은 캐나다로 전체의 33%이었고, 일본과 인도는 각각 18%, 5.2% 이었습니다.

구체적으로 미국 원목의 중국 수출은 전년대비 6.5% 감소하여 1.72 million m³ 이었고, 캐나다 수출은 6.7% 하락하여 1.61 million m³, 일본 수출량도 27% 하락하여 898 thousand m³이었습니다. 미국 원목 수출을 분해해 보면, 침엽수 원목이 전체의 73%, 활엽수 원목이 전체의 27% 이었습니다. 특이하게 제재목용 원목 수출이 중요한 부분을 차지하여, 미국 원목 수출의 94% 이었습니다.

2023년 9월 30일에 Swedish Forest Agency가 발표한 자료에 따르면 스웨덴 침엽수 제재목용 원목 재고는 평소와 다르게 낮은 수준이어서 2.1 million m³으로 2013년 재고를 측정한 이후에 가장 낮은 수준이었습니다. 모든 목재 균형 지역 (wood balance areas)에서 침엽수 제재목용 원목이 부족하였습니다. 하지만 반대로 pulpwood 재고는 지난해 수준이거나 약간 상승하였습니다. Spruce pulpwood를 포함한 침엽수 pulpwood 재고는 전년대비 4% 상승하여 3.1 million m³ 이었습니다. 활엽수 pulpwood 재고도 전년대비 40% 증가하여 0.8 million m³이었습니다. 반대로 2023년 9월 목재 전체 재고는 전년대비 5% 하락하여 6.7 million m³이었습니다.

• 침엽수 제재목용 원목 : 2.1 million m³ (-26%)
• Pulpwood : 3.9 million m³ (+9%)
• Pulp chips : 0.7 million m³ (+5%)

2023년 10월 27일로 마감한 주의 침엽수 제재목 기준 가격인 Western S-P-F 2×4 #2&Btr KD (RL) 가격은 US$380 mfbm으로 전주 가격인 $374보다 $6, 2% 상승하였지만, 전월 가격인 US$413 mfbm와 비교하면 $33, 8% 하락하였습니다. 1년전 같은 시기의 가격인 US$480 mfbm에 비하여 $100, 21% 하락하였고, 2년전 같은 시기의 가격인 US$630 mfbm보다 $250, 40% 낮았습니다.

2023년 10월 27일로 마감한 주의 Southern Yellow Pine East Side 2×4 #2&Btr KD (RL)의 가격은 US$435 mfbm으로 전주 가격인 $455보다 $20, 4% 하락하였고, 전월 가격인 US$515 mfbm와 비교하면 $80, 16% 하락하였습니다. 1년전 같은 시기의 가격인 US$465 mfbm와 비교하면 $30, 6% 떨어졌고, 2년전 같은 시기의 가격인 US$735 mfbm보다 $300, 41% 낮았습니다.

2023년 9월 독일 공장의 새주문은 예상을 뛰어넘어 약간 상승하였습니다. 독일 통계청인 Destatis가 발표한 자료에 따르면 제조 주문은 전월 대비 0.2% 증가하였습니다. 이런 긍정적인 상황은 WSJ가 경제학자들에게 설문 조사한 결과인 1.5% 하락에 반대되는 것이었습니다. Destatis는 8월 수치도 개정하여, 이전에 추산한 3.9% 상승에서 8월의 새주문은 0.9% 상승하였다고 발표하였습니다. 9월의 전체 성장은 의미 심장한 대형 주문 때문입니다. 이런 대형 주문을 배제하면 9월의 새주문은 2.2% 하락하게 됩니다. 특징적으로 기계와 장비 주문이 8.5% 상승하여, 전체 상승에 결정적인 역할을 하였습니다.

2023년 8월 캐나다 제재목 생산량은 15.0% 증가하여 4.07 million m3 이었지만, 전년대비 여전히 4.6% 낮다고 Statistics Canada는 보고 하였습니다. 캐나다 제재소의 제재목 운송량은 2023년 8월에 3.91 million m3으로 7월보다 6.1% 상승하였지만, 2022년 8월보다는 12.5% 하락하였습니다.

2023년 10월 미국의 비농업 취업인구 150,000고용이 완만하게 증가하였고, 실업율은 3.9%를 유지하고 있다고 U.S. Bureau of Labor Statistics의 최근 보고서가 발표되었습니다. 의료 서비스, 정부, 사회 복지와 같은 분야에서의 눈에 띄는 고용 성장이 특징적 입니다. 건설분야 고용은 상향 경향을 보여 주어, 10월에 23,000 고용이 증가하였습니다. 이는 지난 12개월동안의 월간 증가 평균인 18,000에 거의 근접하게 보조를 같이하고 있습니다. 고용 성장은 특히 전문 무역 업자의 고용이 14,000 증가하였고, 건물 건설 고용도 6,000 고용이 상승하였습니다.

2023년 10월에 제조 분야의 고용이 눈에 띄게 35,000 하락하였습니다. 하락의 중요 원인은 계속되는 파업의 결과로 자동차 분야 고용이 33,000으로 심각하게 하락하였습니다.

2023년 11월 3일로 마감한 주의 Madison 제재목 가격 지수는 US$406 mfbm으로 전주 US$402보다 1% 상승하였습니다와 변화 없이 동일 하였습니다.

Madison 제재목 가격 지수는 선물(WSPF, ESPF, Douglas fir, Hem-Fir)로의 동일 수종을 이용하여 구성되어 있습니다. 그리고 지난 몇 년 동안의 북미 생산량 비율에 기초한 가중 평균을 사용하고 있습니다.

지난주에 판매된 SPF(spruce, pine, fir) 제재목 가격은 US$400/ thousand board feet (mbf)이었고, 이는 8월보다 거의 US$100/ thousand board feet (mbf) 하락하였는데, 큰 이유는 건축 비수기 때문입니다. 하지만 미국 주택 수요 증가를 충족하기 위한 제재목이 생산될 때, 2월에는 제재목 가격이 상승할 것이라고 Madison’s Lumber Reporter의 Keta Kosman이 예상하였습니다. 몇가지 발생할 일이 있는데, 이중에 하나는 인구학적 기준으로 가용 가능한 주택의 장기적 부족이라고 Kosman은 언급하였습니다. 2012년에서 2022년사이에 단독주택 건설과 미국내 주택 취득에는 6.4-million 주택 부족으로 추산되고 있고, 만약에 공동 주택을 포함한다면 2.3 million 주택 부족이 추산됩니다. 70세이상을 위한 주택도 아주 많이 필요해지면서 제재목 판매 증가를 예측할 수 있습니다. 3, 4, 5월에 건설이 시작되면서 미국의 대형 주태 건설업체는 목재를 대량 주문하게 되어 2월에 제재목 가격이 상승하기 시작할 것이라고 Kosman은 예상하였습니다.

2023년도안 제재목 가격 범위는 US$300/mbf에서 US$450/mbf이었고, 평균은 약 US$390/mbf으로 추산합니다. 제재목 시장 사이클에서 현재는 계절적으로 부진한 시기 입니다. 10월은 정상적으로는 가격이 낮거나 계속 낮아집니다. 하지만 11월 어느 시점에서 1월까지는 약간 가격이 상승합니다. 올해는 이런 정상적인 사이클이 향후 3개월 넘게 지속되면서, 변동성이 적을 것으로 예상하고 있습니다. 현재 북미 제재목 시장은 비교적 균형적 입니다. 수요는 꾸준하고 제재목 생산은 수요에 균형을 맞추려고 시도하고 있습니다. 결과적으로 제재목 가격은 단지 소량으로 반등하였습니다.

시장의 정상 상태는 지난 3년동안 팬더믹 가격 변동에 따라 갔습니다. 2021년이 최고의 변동성으로, 제재목 가격이 기록적으로 높은 US$1,600/mbf에 이르렀습니다. 이런 가격 변동성은 산업에게는 끔찍한 상황이 되어, 비지니스와 소비자 모두 효과적으로 계획을 할 수가 없었다고 Kosman은 언급하였습니다. 현재 가격은 여전히 낮은 수준인데, 이는 경제가 여전히 부진하기 때문에 이해가 되는 상황입니다. Kosman에 따르면 이런 현재 상황을 뉴 노멀이라고 지칭합니다. 또한 Kosman에 따르면 현재의 제재목 가격에 대한 경향선은 2019년 경향선과 거의 똑같고, 단지 제재소 생산 비용 상승으로 인한 가격이 약간 상승한 것이 차이 입니다. 2023년 예상되는 제재목 가격 평균은 US$390/mbf이고, 이것이 의미 하는 것은 캐나다 B.C. 제재소들이 2023년 전체는 아니지만 손해를 보면서 운영하고 있다는 것을 의미합니다. 참고적으로 캐나다 B.C. 제재소들의 손익 분기점은 US$444 – US$493 per thousand board feet 입니다.

캐나다 B.C.의 경우 Mountain pine beetle 전염병이 축소되고 있지만, B.C. 정부의 다수 산림 정책이 가속화되고, 증가하는 산불 영향으로 원목 공급이 어려워지는 것이 또 다른 도전 상황 입니다. 현재 여전히 운영중인 B.C. 제재소들은 2024년에 가격이 상승하면서 확장하기를 기대하고 있습니다. 대량을 생산하는 제재소의 경우 90% 이상을 가동해야 좀 더 효율적인데, 현재는 겨우 75%를 가동하고 있습니다. 제재소 운영에 있어서 가장 높은 비용은 에너지와 노동력 입니다. 대부분의 제재소들은 가격이 하락할 것이면 생산을 증대하기를 원하지 않습니다. 그래서 기다리면서 상황을 살펴봅니다. 모든 것은 내년 2024년 미국 주택 시장이 어떻게 진행되느냐 에 좌우 됩니다.

2023년 9월 미국의 제조 상품의 새주문은 지난 7개월동안 6개월 상승하면서 2.8% 혹은 $16.1 billion이 증가하여 $601.5 billion이었고, 8월보다 1% 상승하였다고 U.S. Census Bureau는 보고하였습니다. 5개월 연속으로 상승한 운송도 9월에 $2.1 billion, 0.4% 증가하여 $588.1 billion이었고, 8월보다 1.3% 상승하였습니다. 지난 10개월동안 9개월 상승한 미제주문은 9월에 $18.4 billion, 1.4% 증가하여 $1,353.6 billion이었고, 8월보다 0.3% 상승하였습니다. 미제주문 중 운송된 비율은 9월에 6.88로 8월의 6.87에서 상승하였습니다. 3개월 연속으로 상승한 재고도 9월에 $2.0 billion, 0.2% 증가하여 $857.3 billion이었고, 8월보다 0.3% 상승하였습니다. 재고 중에 운반된 비율은 9월에 1.46으로 8월과 변화가 없었습니다.

2023년 9월에 목재 생산품 운송은 8월의 $13,370 million와 비교하여 0.3% 하락하여 $13,331 million이었습니다. 2023년 9월 목재 생산품 재고는 0.2% 증가하여 $15,912 million이었습니다.